Ngân hàng đồng loạt hạ lãi suất về 11%/năm

Đồng loạt giảm lãi suất thêm 1%/năm

Theo Thông tư số 17/2012/TT-NHNN vừa được NHNN ban hành chiều 25/5, lãi suất tiền gửi tối đa bằng VND đối với tiền gửi không kỳ hạn và có kỳ hạn dưới 1 tháng trở lên giảm từ 12%/năm xuống còn 11%/năm, tương đương mức giảm 1%.

Mức lãi 12%/năm sẽ được thay mới bằng mức 11%/năm từ 28/5 tới

Mức lãi suất áp dụng cho Quỹ tín dụng nhân dân cơ sở kỳ hạn 1 tháng trở lên là 11,5% . Lãi suất cho vay theo đó cũng sẽ giảm tương ứng 1%/năm, từ 15%/năm xuống còn 14%/năm đối với 4 đối tượng ưu tiên: nông nghiệp nông thôn, công nghiệp phụ trợ, xuất khẩu, DN vừa và nhỏ.

NHNN cũng ban hành Quyết định số 1081/QĐ-NHNN về điều chỉnh giảm các mức lãi suất điều hành. Theo đó, lãi suất tái cấu vốn giảm từ 13% xuống còn 12%/năm; lãi suất cho vay qua đêm trong thanh toán điện tử liên ngân hàng từ 14% xuống còn 13%/năm và lãi suất tái chiết khấu từ 11% xuống còn 10%/năm.

Cơ sở được NHNN được ra cho quyết định giảm các mức lãi suất là lạm phát được kiềm chế giảm dần từ tháng 8/2011; CPI tăng 0,18% so với tháng 4/2012 và tăng 8,34% so với tháng 5/2011. 5 tháng đầu năm 2012 tăng 2,78% phù hợp với mục tiêu Quốc hội đề ra cho cả năm 2012, dưới 10%. Thanh khoản của hệ thống ngân hàng được đảm bảo và dư thừa, lãi suất thị trường diễn biến theo xu hướng giảm, thị trường tiền tệ ổn định.

Tuy nhiên, hoạt động sản xuất kinh doanh còn gặp nhiều khó khăn, do sức mua của thị trường giảm, hàng hóa tồn kho tăng cao, khả năng hấp thụ vốn tín dụng ngân hàng để tái tạo và mở rộng sản xuất, kinh doanh hạn chế. Lãi suất cho vay đã giảm nhưng còn chậm do chi phí huy động vốn và nguy cơ rủi ro tín dụng gia tăng.

Lãi suất huy động 12%/năm hiện cao hơn lạm phát khoảng 4% (lạm phát tháng 5 so với cùng kỳ chỉ tăng 8,34%, kỳ vọng lạm phát cả năm 2012 là 8%); cao hơn 2-3%/năm so với lãi suất trái phiếu Chính phủ và lãi suất tín phiếu Kho bạc Nhà nước, chênh lệch dương khá lớn so với lãi suất USD và mức tăng tỷ giá.

Đã tới lúc tính tới bỏ trần lãi suất

Trước đó, trong ngày 25/5 một số nhà băng lớn đã có động thái giảm lãi suất huy động tại một số kỳ hạn gửi. Đây được coi là động thái “dọn đường” để giảm lãi suất trên toàn thị trường.

Cụ thể, NH Ngoại thương Việt Nam (Vietcombank) giảm lãi suất ở kỳ hạn dài 24 tháng còn 10,5%/năm, các kỳ hạn 36-60 tháng chỉ còn 10%/năm. Kế đó, NH XNK Việt Nam (Eximbank) cũng công bố mức lãi suất mới, kỳ hạn 13-60 tháng mức lãi suất giảm còn 11%/năm.

Không bất ngờ với động thái giảm lãi suất từ NHNN, trao đổi với Infonet, chuyên gia tài chính ngân hàng TS. Nguyễn Trí Hiếu cho rằng, biên độ giảm 1% trong bối cảnh hiện tại là hoàn toàn hợp lý và là bước đi thận trọng của cơ quan điều hành nhằm nghe ngóng thêm tín hiệu của thị trường.

“Nói là lạm phát kỳ vọng 8% nhưng diễn biến thị trường luôn biến động không thể nói trước điều gì. Việc hạ lãi suất 1% thời điểm hiện tại đã được hỗ trợ rất lớn bởi mối tương quan giữa huy động ngoại tệ - nội tệ, lạm phát, thanh khoản … của toàn hệ thống đang rất tốt” – TS. Hiếu nói và nhìn nhận nếu dựa vào tình hình vĩ mô NHNN hoàn toàn có thể giảm hơn 1%, nhưng sự lựa chọn lần này của NHNN cho thấy cơ quan điều hành đang rất thận trọng, nghe ngóng tình hình trước khi có những điều chỉnh tiếp theo.

Thêm nữa, mức giảm 1% lần này cũng phù hợp với “lời hứa” của Thống đốc NHNN trước đó, mỗi quý sẽ giảm 1% lãi suất.

Còn TS. Vũ Đình Ánh thì lại cho rằng, mức giảm 1% có vẻ NHNN đang "thận trọng quá", bởi theo phân tích thì dư địa giảm lãi suất lần này hoàn toàn có thể ở mức 2 điểm phần trăm. "Việc kéo giảm lãi suất huy động xuống thấp hơn 11%/năm như quy định mới cũng sẽ không tác động nhiều đến dòng tiền gửi từ thị trường dân cư do hiện nay các kênh đầu tư sinh lời khác như chứng khoán, vàng... không còn mấy hấp dẫn, người dân ít có sự lựa chọn hơn trong việc sử dụng đồng tiền nhàn rỗi của mình. Vì thế, gửi tiết kiệm vẫn là ưu tiên của người gửi tiền"- ông Ánh bình luận.

Tuy nhiên, về mặt thị trường chuyên gia Nguyễn Trí Hiếu nhấn mạnh, dù chưa hoàn toàn chín muồi, nhưng thời điểm này NHNN hoàn toàn có thể cân nhắc tới việc bỏ các loại trần huy động và trần cho vay. Như vậy, các NHTM sẽ tự quyết định mức lãi suất đầu vào và ra. Mức chênh lệch lãi suất 3% giữa đầu vào và ra hiện nay đủ để các nhà băng hoàn toàn có lãi, nhưng biện pháp hành chính nếu kéo dài quá lâu sẽ khiến thị trường thêm méo mó. Người dân vẫn kỳ vọng mức lãi tiền gửi có thể cao hơn 11%/năm, còn DN thì vẫn khó tiếp cận được vốn vay rẻ như quy định -14%/năm, do NH vẫn muốn cho vay cao hơn mức trần để có lợi nhuận.

Thống kê của NHNN trong 15 ngày đầu tiên áp dụng mức lãi vay trần 15%/năm cho 4 nhóm đối tượng ưu tiên cho thấy, lãi suất cho vay sản xuất kinh doanh thông thường trung và dài hạn cao nhất là 19,5%/năm, đối với DN nông nghiệp nông thôn là 18%/năm. Ở ngắn hạn lãi suất cho vay nông nghiệp nông thôn phổ biến ở mức 13,5 – 15%/năm; sản xuất kinh doanh thông thường ở mức 14-17%/năm. Nếu so với trần lãi vay đối với 4 lĩnh vực ưu tiên thì lãi suất cho vay đối với sản xuất kinh doanh thông thường đang cao hơn từ 1-2,5%/năm.

Thu Hoài